一、轮胎价格走势
根据我的轮胎网价格监测结果显示,10月国内米其林轿车轮胎市场17寸主流规格花纹批发均价531元/条,环比表现下跌8.61%。主要原因是:米其林工厂执行新价格水平,其中17寸主流产品价格平稳运行;并新增针对17寸全规格产品给予50元/条后返折扣支持,促销力度的追加使得17寸主流产品批发均价大幅下跌。
二、价格分析
2.1、轮胎厂价格政策:
米其林(中国)投资有限公司10月份执行新的商务政策:1、零售随你行售出折扣奖励:延续针对17寸及以上规格产品,驰加店、MCR店售出随你行奖励给予40元/条、其他级别店铺售出随你行奖励给予30元/条。2、买入促销规格:新增指定19-21寸共11款产品给予价格直减90-205元/条。3、驰加特供买入促销支持:延续指定17款产品给予30-70元/条价格直减支持。4、延续针对16寸全系产品,给予售出随你行30元/条奖励支持。(特供产品除外)6、优惠券活动:指定19-22寸共40款产品,单次买入2条或以上,对应给予140元-460元/张优惠券支持。7、新增针对16-19寸全规格产品给予40-60元/条不等的折扣支持(配额比例20%-30%不等;CLT、冬季胎除外)8、9-12月,延续对“跨悦”新品系列产品售出随你行追加15元/条奖励支持。9、新增“安全合伙人”奖励机制,零售商售出产品并通过线上多渠道发帖,满足相应条件可获得指定积分及优惠券奖励支持。
2.2、代理商价格政策:
上海市场:米其林(中国)投资有限公司本月执行新的商务政策,延续售出随你行基础奖励以及16寸产品、跨悦新品售出随你行30元/条、15元/条奖励支持(特供品除外);新增指定19-21寸共11款产品给予价格直减90-205元/条;指定19-22寸共40款产品给予140元-460元/张优惠券支持;针对16-19寸全规格产品给予40-60元/条不等的折扣支持(CLT、冬季胎除外)。综合后本月主流规格批发价下跌,如215/55R17 94V Primacy5批发价格510元/条,环比下跌50元/条。本月零售价格平稳,销量回落。
辽宁市场:米其林 (中国) 投资有限公司本月执行新的商务政策,延续售出随你行基础奖励以及16寸产品、跨悦新品售出随你行30元/条、15元/条奖励支持(特供品除外);新增指定19-21寸共11款产品给予价格直减90-205元/条;指定19-22寸共40款产品给予140元-460元/张优惠券支持;针对16-19寸全规格产品给予40-60元/条不等的折扣支持(CLT、冬季胎除外)。综合后本月主流规格批发价下跌,如215/55R17 94V Primacy5批发价510元/条,环比下跌50元/条。本月零售成交价平稳,成交量表现上升。
河南市场:米其林(中国)投资有限公司本月随你行售出奖励延续17寸及以上产品,驰加店、MCR店给予40元/条、其他级别店铺给予30元/条。延续针对非特供16寸全系产品,给予售出随你行30元/条奖励支持。指定19-22寸共40款产品,单次买入2条或以上,对应给予140元-460元/张优惠券支持。新增指定19-21寸共11款产品给予价格直减90-205元/条。新增针对16-19寸全规格产品给予40-60元/条不等的折扣支持(配额比例20%-30%不等;CLT、冬季胎除外)。综合以上,本月主流规格批发价下跌,如215/55R17 94V PRIMACY 5批发价格510元/条,环比下跌50元/条。本月主流产品成交价下跌,成交量小幅下滑。
三、产业链分析:
3.1、上游原材料分析
附图:2024年10月30日-2025年10月30日天然橡胶SCR5#现货价格趋势(单位:元/吨)根据以上天然橡胶SCR5#现货价格曲线图可见,10月末天然橡胶现货价格为14750元/吨,环比上月末14300元/吨 价格下降3.1%;同比去年16500元/吨 价格下降10.6%。
随着台风等极端天气影响减弱,加之泰国病虫害控制,国内和东南亚割胶作业的效率大面积提高,供应释放顺畅,后期供应压力或逐步显现,产胶区气候影响仍是关注焦点,逐步进入产胶旺季,若有持续降雨或恶劣天气影响割胶,则对产量影响将加强,当前现货价格保持窄幅震荡。
3.2、下游用户需求分析:
经销商备货情况:根据我的轮胎网调研情况来看,尽管本月米其林工厂针对16-19寸全规格产品提供了40-60元/条的折扣支持,导致价格有所下跌,但零售市场整体表现依然平淡。鉴于次月“双十一”期间线上低价对实体市场的冲击,经销商普遍看淡后续销量,备货积极性不高,多数仅按需补货,且多以17寸及以上规格为主,因16寸产品所配套的车型正逐渐减少。
终端用户需求情况:根据我的轮胎网调研情况来看,尽管本月初适逢国庆假期,但由于有计划出行的车主大多已在9月提前完成车辆维修保养及轮胎更换,本月全国多数地区的轮胎替换需求整体疲软。值得一提的是,东北、西北地区进入冬季胎销售季,自中下旬起,冬季胎替换需求呈现增长势头。
四、后市预测
本月除东北、西北销售冬季胎销售区域以外,国内多数地区终端零售市场并未因国庆假期出现增长,整体销量持续平淡。尽管工厂为带动经销商备货积极性,追加了针对16-19寸全规格产品40-60元/条的“双十一”促销政策,但经销商反应仍不积极。次月电商平台“双十一”大促活动持续,预计将对实体零售造成进一步冲击。在此背景下,工厂大概率将延续当前促销政策以稳定价格,而零售商基于对后市的预期,仍将以保守策略进行补库。